금일 장마감 브리핑
지수
오늘 시장은 새벽 5시 구글의 실적 발표에서 AI 데이터센터의 설비투자를 지속하겠다는 이야기가 나오면서 반도체 관련주들이 상승 출발 하였습니다.
시가 갭을 띄우고, 상승추세를 유지하다가 10~11시 이란 전쟁 이슈로 유가가 상승함에 따라 미선물이 하락하면서 잠깐 출렁이긴했으나, 종가는 준수하게 마무리한 모습입니다.
지수의 가격 조정이 발생한 구간에서 외국인이 점점 순매수 분위기를 이어나가는 모습도 긍정적입니다.
오늘의 시장 체크 포인트
최근 시장에서 주목해야 할 포인트가 한 가지 있습니다.
바로 SK하이닉스와 삼성전자 중심의 장세에서 테마와 개별주 위주의 순환매가 발생하고 있다는 점입니다.
최근 코스닥은 레버리지ETF + 삼닉스의 쏠림현상 + 반도체 조정으로 인해 고점대비 -40% 정도 하락한 상태입니다.
고점대비 -40%는 2022년 하락장보다 큰 폭이며, 저 또한 주식을 시작한 이후로 처음 겪어보는 하락%였으며, 코스닥만 보았을 땐 역대 최고 난이도의 하락장이라고 생각합니다.
그만큼 코스닥은 과도한 하락 상태였으며,
코스닥 신용잔고도 연일 신저가를 갱신하였습니다. 코스닥에서 반대매매도 많이 나왔다는 뜻이며, 투자자들의 투심이 매우 좋지 않음을 알 수 있었습니다.
그런데 어제 오늘 이틀 동안, 몇 주 동안 보이지 않았던 "테마"가 발생하기 시작합니다. (전쟁으로 인해 상승했던 석유, 사료, 곡물 등 헷지 테마는 제외)
어제는 삼성전자 로봇 뉴스가 나오면서, 삼성 관련 로봇주들이 급등하였고,
오늘은 신재생, 스테이블코인, 전력/변압, 건설 등 다양한 테마들이 움직였습니다.
오늘 각 테마가 움직인 뉴스는 다음과 같습니다.
신재생 에너지
스테이블코인
변압/전력
건설
지난주까지만 해도 호재가 있어도 종목들이 반응하지 않았고, 오히려 삼전 하이닉스가 하락함에 따라 같이 하락하는 경우가 굉장히 많았습니다.
코스닥이 반등하고 싶어도, 하이닉스가 밀리면 함께 밀렸으며, 하이닉스 상승으로 인한 코스피 반등이 나와도 코스닥은 반등하지 못하는 경우가 굉장히 많았습니다.
그런데 오늘 코스피는 4%대 상승 마감했으며, 코스닥은 5%대 상승마감하며, 코스닥 상승률이 코스피 상승률을 역전했습니다.
이는 반도체 수급 쏠림이 조금씩 해소되고 있다는 뜻입니다. 삼전 하이닉스가 크게 무너지지만 않는다면, 그동안 과하게 빠졌던 업종들 위주로 순차적인 순환매가 발생할 수 있을 것이라 생각하며, 이를 근거로 과거에 강했던 종목/테마 중 아직 반등이 안 나온 종목을 매수하는 매매 전략을 세워 볼 수도 있을 것 같습니다.
SK이터닉스에 대한 생각과 해석
특히 삼전 하이닉스 혹은 반도체 섹터가 아닌, 테마주에서 거래대금 1조 이상의 신고가 상한가 종목이 나왔다는 점은 매우 긍정적으로 보입니다.
SK이터닉스 단독으로 상승한 것이 아닌, OCI홀딩스, HD현대에너지솔루션 등 테마를 이루며 상승한 모습도 굉장히 긍적적입니다.
SK이터닉스의 거래대금 증가 형태도 매우 좋아보이며, 6~7월 전고점을 뚫기 위한 매물 소화(매집 구간)도 충분히 보였다는 점에서도 좋은 점수를 줄 것 같습니다.
물론, 오늘 상승하는 과정에서 붙은 특징주는 다소 아쉽습니다.
국제유가 급등으로 인한 상승 키워드보단, 빅테크 기업들이 AI 전력 수요와 관련하여 신재생 에너지를 도입한다거나 정부 정책 측면에서 신재생 에너지에 대한 사업 확대 등의 이슈였다면 더욱 좋았을 것 같습니다. 뉴스는 사건사고보단, 정부 정책과 엮이거나 글로벌 빅테크 기업과 엮이면 더 좋은 점수를 줄 수 있기 때문입니다.
하지만 태양광&신재생에너지라는 테마는 앞으로 계속 지속될 전력 숏티지를 해소하기 위한 하나의 방법이 될 것입니다. 태양광에 대한 수요는 앞으로도 지속될 뿐만 아니라,
정책 혹은 빅테크 기업들과 엮이는 이슈들이 계속 등장할 것이라고 생각합니다. 즉, 신재생 에너지는 "앞으로 기대감이 살아있는 섹터"라고 볼 수 있습니다.
따라서 저는 신재생에너지에서 SK이터닉스를 메인으로 OCI홀딩스, HD현대에너지솔루션 이 세 종목을 당분간 계속 추적할 것이며,
좋은 눌림의 자리에 왔을 때 공략해볼 생각입니다.
비어있는 공간에 대한 해석
지금 코스닥은 고점대비 -50~-70%이상 하락한 종목들이 매우 많습니다.
이러한 모습의 종목들이 정말 많을 것입니다.
차트의 특징을 보면 앞에서 1) 강한 거래대금을 터트린 후 상승추세를 보였지만, 2) 내려오는 과정에서 돈의 이탈(거래대금 터짐 현상)이 없고, 3) 최저 대금 수준을 유지하고 있습니다.
저는 이러한 구간을 "매물대가 얇은 비어있는 가격구간"이라고 표현합니다.
이런 자리에서는 적은 돈으로도 +20%~상한가 급 장대양봉이 아주 쉽게 만들어집니다.
이랜시스를 보면, 2025년 11월 ~ 2026년 1월 거래대금이 터지며 두꺼운 매물대가 형성이 됩니다.
그래서 5월 상한가를 보낼 때 많은 돈이 필요하게 됩니다.
그런데 최근 이랜시스가 삼성 로봇 뉴스로 인해 상한가를 갔는데, 많은 양의 대금이 발생하지 않았습니다.
그 이유는 주가가 충분하게 빠지며 거래대금이 죽고, 최저대금이 오랜시간 유지되면서 "가격의 비어있는 구간"이 만들어지게 된 것입니다.
이런 자리에서는 시장 분위기가 좋아지면, 작은 뉴스로도 큰 슈팅이 나올 수 있으니,
과거에 강했던 종목들 중 앞으로 기대감이 있으면서 아직 반등이 나오지 않은 종목들을 모니터링해보는 것도 나쁘지 않아 보입니다.
오늘 하루도 고생 많으셨습니다.
감사합니다.